Die ETF-Spiele eines Goldkäfers (GLD, GDX)

Haben Sie bemerkt, dass Gold immer in den Nachrichten ist? Gold steht seit Hunderten von Jahren an der Spitze der Investmentmärkte. Einige Historiker glauben, dass die Investition in Gold schon 628 n. Chr. Begann und in vielen Ländern von der akzeptierten Währung zu der Ware wurde, gegen die alle anderen Metalle gerichtet sind. (Um mehr zu erfahren, siehe 8 Gründe, Gold zu besitzen .)

Wie spielst du es?

So beliebt und weit verbreitet wie Gold ist, gibt es nur wenige Möglichkeiten für Investoren, das Edelmetall zu handeln. Der erste Weg ist das physische Produkt. Der Goldpreis ist so rasant gestiegen, dass es heute Automaten gibt, in denen Menschen kleine Mengen Gold zum Tagespreis kaufen können. Aber abgesehen davon ist Goldbarren der einzige andere physische Weg neben der Investition in Schmuck oder andere Produkte, die Gold enthalten.

Eine weitere beliebte Anlageform ist der Einsatz von Exchange Traded Funds (ETFs). Wir haben drei der beliebtesten Gold-ETFs ausgewählt. Jeder dieser ETFs bietet eine andere Möglichkeit, in Gold zu investieren.

SPDR Gold-Aktien GLD

Für Anleger, die die Performance von Goldbarren direkt ausüben möchten, SPDR Gold Trust (NYSE: GLD GLDSPDR Gold Trust122. 13 + 0. 41% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) ist die ETF der Wahl. Einige Rohstoff-ETFs werden kritisiert, weil ihre Größe große Mengen an Trades produziert, was zu falschen Bewegungen des zugrunde liegenden Rohstoffs führen kann. Mit einem verwalteten Vermögen von 38 USD. 5 Milliarden Ende Oktober 2016 ist der GLD ein großer Fonds und besitzt eine große Menge an Goldbarren, um dies zu verhindern.

Ein Wort der Vorsicht bei der Anlage in einen dieser ETFs: Wie bei jedem ETF gibt es Managementgebühren, die den Gewinn beeinträchtigen können. Es gibt auch etwas, das Rebalancing genannt wird. Wir werden nicht den Akt der Neugewichtung in diesem Artikel untersuchen, aber wenn Gold innerhalb von sechs Monaten um 1% an Wert steigt und Sie bemerken, dass GLD dies nicht tut, ist der Grund dafür höchstwahrscheinlich Verwaltungsgebühren und eine Neugewichtung.

Aus diesem Grund glauben einige Marktforscher nicht, dass diese ETFs effiziente, langfristige Anlagen tätigen. Je länger diese Gelder gehalten werden, desto mehr Geld geht durch die Neugewichtung verloren. Ihr Rat ist, in physisches Gold zu investieren, wenn Sie glauben, dass Gold im Wert steigen wird.

ProShares UltraShort Gold ETF GLL

Für Anleger des ProShares UltraShort Gold ETF (NYSE: GLL GLLPrShrs Trust II70. 81-0. 79% Erstellt mit Highstock 4 2. 6 ) Es tut uns sehr leid. Gold ist 2016 meist konstant gestiegen. Aus diesem Grund haben Anleger, die eine Short-Position in einem Gold-ETF gehalten haben, viel Geld verloren. In der Tat ist GLL zum 31. Oktober 2016 für das Jahr um fast 35% gefallen.

GLL ist ein gehebelter ETF und zielt darauf ab, eine doppelte Rendite auf den Goldpreisen auf einer täglichen Basis zu erzielen.Dies bedeutet, dass dieser Fonds in Instrumente investiert und seine Position nutzt, um den doppelten Betrag in die entgegengesetzte Richtung des Goldpreises zu bewegen. Das sind viele große Worte, um zu sagen: Wenn Gold an Wert verliert, verdient man Geld. Nehmen Sie an, dass der Goldpreis -1 fällt. 5% an einem bestimmten Tag. GLL bewegt sich doppelt so viel in die entgegengesetzte Richtung; Wenn also Gold um 1,5% fällt, wird GLL um 3% steigen (vor Gebühren). Vergessen Sie nicht, dass Management- und Rebalancing-Gebühren in den Preis integriert sind. Infolgedessen wird die Bewegung etwas weniger als 3% betragen.

Aber auf der anderen Seite könnten ein paar gute Tage für Goldpreise für Anleger in diesem Fonds, in denen die Compoundierung die Verluste verschärfen könnte, zum Verhängnis werden.

Wann investieren: Wenn Sie glauben, dass Gold kurzfristig an Wert verlieren wird. Leveraged ETFs - solche, die sich zweimal (oder sogar dreimal) so viel bewegen wie das zugrunde liegende Asset - werden von Tageshändlern weitgehend dazu genutzt, kurzfristige Bewegungen einer Aktie zu erfassen. Es wird nicht empfohlen, diesen Fonds als langfristiges oder sogar mittelfristiges Anlageinstrument zu verwenden.

Marktvektoren Gold Miners ETF GDX

Was ist, wenn Sie nicht in die tatsächliche Bewegung von Goldbarren investieren wollen oder keine Hebelwirkung erzielen möchten? Eine andere Möglichkeit, Geld auf dem Goldmarkt zu verdienen, ist die Investition in Unternehmen, die Gold abbauen, verarbeiten oder verkaufen - wie die Market Vectors Gold Miners ETF (NYSE: GDX GDXVanEck Vct Gold22. 81-0. 35% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ). Wie ist das eine andere Art von Investition? Wenn Sie mit GLD oder GLL investieren, verfolgen Sie den Goldpreis, die Ware. Wenn Sie in Goldunternehmen investieren, investieren Sie in die Fähigkeit eines Unternehmens, Geld zu verdienen. Sie müssen Vertrauen in das Management, die Bilanz, das Ertragspotenzial und alles andere haben, was Sie bei der Investition in ein Unternehmen bewerten.

Investieren Sie, wenn Sie nicht in die Ware investieren wollen und glauben, dass Gold und die Unternehmen, die damit arbeiten, an Wert gewinnen.

Soll ich in die Ware oder das Unternehmen investieren?

Da sich der Markt jeden Tag ändert, können wir Ihnen nicht sagen, welches die bessere Investition ist. Aber es gibt eine einfache Möglichkeit, diese Frage selbst zu beantworten. Gehen Sie zu Ihrer Brokerage-Website und generieren Sie ein Diagramm für GLD. Alle Broker-Websites sollten es Ihnen ermöglichen, mehrere Aktien oder ETFs im selben Chart zu platzieren. Fügen Sie also Ihrem GLD-Chart GDX hinzu. Schauen Sie sich ihre Performance bis 2016 an.

Sie finden Gold in den Portfolios der meisten professionellen Anleger. Wenn es für sie gut genug ist, ist es gut genug für uns alle - aber sei vorsichtig. Gold hat 2016 einen dramatischen Aufwärtstrend erlebt. "Kaufen hoch" kann gefährlich sein.