Lenken Klar Von John Deere (DE, CAT)

Deere & Co. (DE DEDeere & Co131. 28-2. 50% Erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) auf ein Allzeithoch geschossen in dieser Woche im dreistelligen Bereich, nachdem die EPS-Schätzungen für das vierte Quartal deutlich übertroffen und die Guidance für das Geschäftsjahr 2017 angehoben wurden. Die Rallye untermauerte den gesamten Agrarsektor und hob den Rivalen Caterpillar Inc. (CAT CATCaterpillar Inc.135. 34-1. 42% Created with Highstock 4. 2. 6 ) und verurteilte chemische Produzenten einschließlich Potash Corp. von Saskatchewan (POT POTPotash Corporation aus Saskatchewan Inc19. 16 + 0,10% Erstellt mit Highstock 4,26,999). Trotz der Euphorie erwartet das Unternehmen im kommenden Jahr niedrigere Umsätze aufgrund eines langsameren Wachstums in China, eines schwachen Milchsektors und einer geringeren EU-Nachfrage.

Ist es sicher, in diesem hohen Niveau DE-Aktien aufzunehmen, oder sollte man auf einen Pullback warten, der schwache Hände schüttelt? Auf den ersten Blick sieht der Ausbruch wie ein echtes Geschäft aus und schafft die Voraussetzungen für viel höhere Preise in den kommenden Monaten. Akkumulations-Verteilungsindikatoren zeigen jedoch eine andere Geschichte und signalisieren ein unangemessenes Sponsoring, das wahrscheinlich Peitschenschläge und Abwärtsbewegungen auslöst, bevor die Aktionäre der späten Partei belohnt werden.

DE Long-Term Chart (1993 - 2016)

Die Aktie erholte sich von einem Basismuster nahe bei 6,00 im Jahr 1993 und erreichte einen starken Aufwärtstrend, der bis zum Jahreshoch 1998 mit 32 anhielt. 06. Es ging tiefer in das neue Jahrtausend, verpasste die letzte Welle des Punkts. com Bull-Markt, und siedelte sich in einer Reihe mit Widerstand bei 24 und Unterstützung in der Mitte der Teens. Ein Ausbruch aus dem Jahr 2003 löste diese Niveaus, aber der Kaufdruck konnte bis 2006 nicht an Schwung gewinnen, als die Rallye in einer Momentumwelle einsetzte und den Preis in nur zwei Jahren von 28 auf Mitte der 90er Jahre anhob.

Sie fiel während des Konjunktureinbruchs 2008 auf den Weltmärkten deutlich zurück und fiel im ersten Quartal 2009 wieder auf die Unterstützung von 2003 zurück. Die anschließende Erholungswelle verlief auf dem gleichen Weg wie der vorherige Rückgang. und vollzog eine 100% V-förmige Rallye bis zum Jahreshoch 2011. Die Verkäufer übernahmen dann wieder die Kontrolle und erzielten ein höheres Tief im Jahr 2011, gefolgt von vier gescheiterten Ausbruchsversuchen Mitte 2015.

Der Boden fiel frühzeitig aus 2016 wurde die Aktie auf ein 3-Jahrestief bei 70 gesenkt. 16 Dies führte zu einem weiteren Tiefststand der langfristigen Preisstruktur. Es machte schnelle Fortschritte, nachdem es im Januar die Talsohle durchschritten hatte und in nur sechs Wochen von 71 auf 86 gesprungen war, aber nur sechs zusätzliche Punkte zwischen dem März-Hoch und dem hohen prozentualen Kaufspitzenwert dieser Woche hinzugefügt.

Die wöchentlichen und monatlichen Stochastics stiegen nach dem Gewinnreport im Einklang mit der großen Rally auf überkaufte Niveaus und könnten bis zum Jahresende haussierende Kaufzyklen haben. Der Aufwärtstrend hat jedoch bei einer auf zwei Jahre ansteigenden Hochs-Trendlinie (rote Linie) Widerstand erreicht, während er zum ersten Mal in seiner öffentlichen Geschichte das Niveau von 100 getestet hat.Diese dreistellige Kluft kann monatelang als Magnet wirken und Verkäufer über der magischen Zahl und Käufer darunter anziehen.

DE Short-Term-Chart (2014 - 2016)

Der Breakout-Versuch 2015 endete mit einer hohen Lücke im August, die Anfang dieses Monats geschlossen wurde. Die Aktie verzeichnete zwei tiefere Tiefs in den ersten Quartal unten und zwei höhere Tiefs in die Sommermonate, hinterließ ein abgerundetes Muster, das mehrere Stufen der Unterstützung gebaut hat. Jedoch hat es nicht zurückgezogen, um Gewinne zu konsolidieren, seitdem es bei 80 im September aufprallt, Zunahmenquoten diese Lücke dieser Woche füllen, bevor sie ausbrechende Kunden belohnen.

On Balance Volume (OBV) rät ebenfalls zur Vorsicht bei neuen Long-Positionen und beendete eine lange Ausschüttungswelle im August 2016, obwohl der Preis sieben Monate zuvor den Tiefpunkt erreicht hatte. Seit dieser Zeit hat sie beträchtlichen Boden gewonnen, aber gerade das 0.618 Retracement des vorherigen Niedergangs erreicht, was eine bärische Divergenz anzeigt, die gemischte Kursbewegungen in den kommenden Monaten vorhersagt.

The Bottom Line

John Deere kletterte nach der Veröffentlichung dieser Woche auf einen neuen Höchststand und zog eine beachtliche Menge von Breakout-Käufern an, dürfte aber kaum substanzielle Kursgewinne über 100 erzielen, bevor er sich überschlägt und schwache Hände schüttelt. Infolgedessen ist die beste Einstiegsstrategie vorerst beiseite zu stehen und auf einen erheblichen Pullback zu warten.