Die Börse: Gewinner und Verlierer

Ein Investmentmarkt-Einbruch wie dieser ist laut CNBC seit dem Zweiten Weltkrieg nicht zu beobachten gewesen. Da der Markt an der Schwelle von 20% gefallen ist und kein Ende in Sicht ist, ist die Lage auf den Weltmärkten weit mehr als etwas, über das wir in den Nachrichten lesen. Wir befinden uns an einem Punkt, an dem wir alle die akuten Auswirkungen spüren konnten, so wie wir es in den Jahren 2008 und 2009 getan haben. Dennoch erzeugen Marktkontraktionen wie diese sowohl Gewinner als auch Verlierer. Hier sind ein paar Vertreter auf jeder Seite. (Weitere Informationen über den Absturz finden Sie unter Der Fall des Marktes im Herbst 2008 .)

TUTORIAL: Economics Basics

Verlierer:

Der Retail Investor Vom 22. Juli 2011 bis zum 8. August 2011 fiel der S & P 500 um 17%. Obwohl die professionellen Aktienhändler wie Hedgefonds und Investmentfondsmanager den Schmerz gespürt haben, könnte der Kleinanleger noch stärker getroffen werden. Für diejenigen mit wenig Marktkenntnis und einem 401 (K) oder anderen Altersvorsorgefahrzeug ist es sehr schwierig, Geld aus dem Markt zu entfernen, um katastrophale Verluste zu vermeiden.

Für diejenigen, die aktiv in Aktien, ETFs und andere liquidere Anlagen investieren, zeigt die Forschung, dass Kleinanleger möglicherweise nicht über die Erfahrung und Informationen verfügen, die zum Schutz ihres Geldes erforderlich sind. Laut einer Studie von Barclays missachten Privatanleger oft die Marktrichtung. Wenn die Geschichte eine Richtschnur ist, werden Börsenkurse wie dieser dazu führen, dass der Privatanleger zu spät aus dem Markt kommt und zu früh verkauft, sobald die Erholung beginnt, da Privatanleger eher auf Bewegung reagieren als proaktiv zu handeln.

Wie kann ein durchschnittlicher Investor zum Gewinner und nicht zum Verlierer werden? Haben Sie eine langfristige Perspektive auf den Markt. Obwohl der Umzug massiv und beängstigend war, könnten bessere Zeiten bevorstehen. In der Vergangenheit verzeichnete der S & P 500 nach einem Umzug dieser Größenordnung einen Monat später einen durchschnittlichen Gewinn von 4%. Drei Monate nach einem starken Abwärtstrend verzeichnete der S & P 500 in den nächsten sechs Monaten einen durchschnittlichen Gewinn von fast 7% und einen Gewinn von 9%. Diejenigen, die nicht in Panik geraten und geduldig bleiben, werden im Laufe der Zeit große Fortschritte verzeichnen.

Die Obama-Administration Die Forschung ist nicht klar. Eine akademische Studie fand heraus, dass, wenn der Aktienmarkt fällt, auch die Zustimmungsrate eines Präsidenten sinkt. Im Gegensatz dazu fand Bespoke, ein beliebter Investmentmarktforschungsdienst, eine umgekehrte Beziehung. Wenn der Aktienmarkt steigt, sinkt die Zustimmung eines Präsidenten. Obwohl die Forschung nicht klar ist, ist es klar, dass ein Absturz auf den US-Investmentmärkten eine weitere schlechte Nachricht ist, dass die Obama-Administration nicht in eine Wahlsaison ziehen muss. Präsidentschaftskandidat Mitt Romney beschuldigte die jüngste Herabstufung der US-Schulden zu einem "Versagen der Führung".

Nicht nur zwei Drittel der befragten Amerikaner glauben, dass die Wirtschaft in die falsche Richtung geht, eine große Mehrheit der Befragten missbilligt Obamas Behandlung der Wirtschaft.Ende Juli, vor dem Börsenkrach, lag seine Zustimmungsrate bei nur noch 42%. Karlyn Bowman, eine Meinungsforscherin, hatte scharfe Worte für Obama: "Es ist ein leistungsorientierter Job, und die Leute wollen sehen, wie sich die Wirtschaft umdreht."

In der Politik hat jede Meinung eine gegenteilige Meinung und Obwohl viele Leute die Handhabung der Wirtschaft durch die Obama-Regierung billigen, würden nur wenige der Meinung sein, dass negative Wirtschaftsnachrichten für einen amtierenden Präsidenten nicht gut sind.

Ölhändler Erst vor wenigen Wochen lag der Ölpreis bei 100 Dollar pro Barrel und viele Ölhändler glaubten, dass die Preise steigen würden. Jetzt, wo der Ölpreis um fast 15 Dollar gesunken ist und ein Rückgang von 20 Prozent einsetzt, versuchen die Händler, sich für das zu positionieren, was viele für eine Wirtschaft mit Bremsen halten. Dies kann den Ölpreis für eine Weile auf einem ungewöhnlich niedrigen Niveau halten. (Für frühere Ursachen von Marktabschwüngen, lesen Sie Was hat den Flash Crash verursacht? )

Gewinner:

Gold Am 8. August verlor der S & P 500 6.66%, der Preis von Gold um fast 4%. Da die Anleger immer mehr Angst vor der Weltwirtschaft haben und sich die Anlagemärkte weiter abschwächen, ist Gold für viele der sichere Hafen der Wahl. Einige Strategen sind schon 2011 um 21% gestiegen und glauben, dass Gold in nur wenigen Wochen auf ein Niveau von $ 2,000 steigen könnte.

Wie können Sie ein Gewinner im Goldmarkt werden? Der Kauf von physischem Gold ist für den Kleinanleger oft nicht praktikabel, aber der Kauf eines börsengehandelten Fonds, der mit der Wertsteigerung des Goldpreises an Wert gewinnt, ist eine praktische Lösung. Der notierte Börsenexperte Jim Cramer empfiehlt den SPDR Gold Trust (NYSE: GLD GLDSPDR Gold Trust122. 15 + 0. 43% erstellt mit Highstock 4. 2. 6 ) als der beste Weg für den Kleinanleger, Geld am Goldmarkt zu verdienen.

Leerverkäufer Leerverkäufer sind Investmentmarkthändler, die Anlagevehikel kaufen, deren Wert steigt, wenn der Investmentmarkt fällt. Ein Aktienmarkt, der um 17% gefallen ist, bedeutet große Gewinne für Leerverkäufer.

Leerverkäufer können jedoch nicht lange Gewinner sein. Wenn die Märkte heftig fallen, stehen oft Short-Seller im Mittelpunkt. Griechenland hat Leerverkäufer verboten. Mit dem Tagestief von 20% in der Bank of America am 8. August werden auch Leerverkäufer dafür verantwortlich gemacht.

Wie können Sie Leerverkäufe nutzen, um ein Gewinner zu werden? Obwohl viele Kleinanleger Short verkaufen, wird es nur für den fortgeschrittenen Trader empfohlen. Leerverkäufe sind für die meisten Privatanleger keine Geldverdienstrategie.

Italien und Spanien Die spanischen und italienischen Anleihezinsen sind gestiegen, und die Zinssätze haben unlängst die Kreditkosten für diese Länder auf ein nicht nachhaltiges Niveau angehoben. Dies zog Short-Seller an, die damit drohten, die Kreditkosten weiter zu erhöhen, was eine drohende Zahlungsunfähigkeit möglich machte. Zum Teil wegen der globalen Marktturbulenzen sah sich die Europäische Zentralbank einem größeren Druck ausgesetzt zu intervenieren und tat es. Die Bank tätigte massive Käufe italienischer und spanischer Anleihen, drückte die Zinsen und gab Short-Sellern die Botschaft, dass die EZB weiter kaufen wird, um die Kreditraten für diese Länder auf einem nachhaltigen Niveau zu halten.Leerverkäufer wollen nicht gegen die Europäische Zentralbank kämpfen, deshalb sind die finanziellen Hunde vorerst abberufen worden.

The Bottom Line In der Realität gibt es keine Gewinner, wenn die globalen Märkte abstürzen und echte Menschen betroffen sind. Die Schlechtigkeiten überschatten die Ware deutlich. Das Beste, was von einer Veranstaltung wie dieser kommen kann, ist, daraus zu lernen und beim nächsten Mal darauf vorbereitet zu sein - nicht nur in Bezug auf Kleinanleger, sondern auch Regierungen und wichtige Akteure auf den Anlagemärkten. (Um Ihnen beim Auswählen des Gewinners zu helfen, lesen Sie So erstellen Sie eine gewinnbringende langfristige Aktienauswahl .)